Hoe de effectieve rente te berekenen
De effectieve rentevoet is het gebruikstarief dat een lener daadwerkelijk over een lening betaalt. Het kan ook worden beschouwd als de marktrente of het rendement op de vervaldag. Dit tarief kan afwijken van het tarief vermeld op het leningdocument, gebaseerd op een analyse van verschillende factoren; een hoger effectief tarief kan ertoe leiden dat een kredietnemer naar een andere kredietverstrekker gaat. Deze factoren zijn:
Het aantal keren dat de schuld gedurende het jaar is verergerd
Het werkelijk betaalde rentebedrag
Het bedrag dat de belegger heeft betaald voor de schuld
Wanneer alleen de impact van samengestelde rente op de rentevoet wordt meegerekend, zijn de stappen die nodig zijn om de effectieve rentevoet te berekenen:
Zoek in de leningdocumenten de samengestelde periode op. Het is waarschijnlijk maandelijks, driemaandelijks of jaarlijks.
Zoek het vermelde rentetarief op in de leningdocumenten.
Voer de samengestelde periode en het vermelde rentetarief in de formule van het effectieve rentetarief in, namelijk:
r = (1 + i / n) ^ n-1
Waar:
r = de effectieve rentevoet
i = het vermelde rentepercentage
n = het aantal samengestelde perioden per jaar
Een leningdocument bevat bijvoorbeeld een aangegeven rentetarief van 10% en verplicht driemaandelijkse samenstellingen. Door deze informatie in te voeren in de effectieve renteformule, komen we tot de volgende effectieve rentevoet:
(1 + 10% / 4) ^ 4-1 = 10,38% Effectieve rentevoet
Er zijn andere omstandigheden die de betaalde rente in nog grotere mate kunnen veranderen. Overweeg de volgende aanvullende factoren:
Bijkomende vergoedingen . De lener kan aanvullende vergoedingen betalen die verkapte vormen van rentelasten zijn. Deze vergoedingen zijn het waard om in de berekening op te nemen als ze materieel zijn.
Veranderd uitgeleend bedrag . Als de belegger het er niet mee eens is dat de marktrente overeenkomt met de vermelde rentevoet die de lener moet betalen, kan de belegger minder of meer bieden dan het nominale bedrag om de schuld te verwerven. Dus als de marktrente hoger is dan het nominale bedrag van het schuldinstrument, betaalt de lener minder voor de schuld, waardoor een hoger effectief rendement wordt gecreëerd. Omgekeerd, als de marktrente lager is dan het nominale bedrag van het schuldinstrument, is de lener bereid meer te betalen voor de schuld.
Het uitvoeren van een volledige analyse van de effectieve rentevoet zou heel verhelderend kunnen zijn voor een kredietnemer, die wellicht vindt dat een toekomstige kredietovereenkomst moet worden vermeden. Het concept is ook nuttig voor het vergelijken van verschillende alternatieve leen- of leenregelingen die verschillende renteberekeningen bevatten.
